Revisione degli eventi 📉
Alle prime ore del 5 novembre, il mercato di ETH ha vissuto una forte turbolenza. Inizialmente, una grande quantità di notizie negative è esplosa contemporaneamente sul mercato: non solo il mercato dei contratti ha visto enormi liquidazioni — in meno di un'ora l'importo totale delle liquidazioni di contratti sull'intera rete ha raggiunto i 103 milioni di dollari, di cui ETH ha rappresentato 29,53 milioni di dollari, con una percentuale estremamente alta di liquidazioni di posizioni long; contemporaneamente, il Senato degli Stati Uniti non è riuscito ad approvare il disegno di legge per i finanziamenti temporanei, aumentando le preoccupazioni del mercato che il possibile shutdown del governo statunitense possa superare il record storico di 35 giorni. Questa serie di eventi ha rapidamente acceso il sentimento di avversione al rischio sul mercato, scatenando una rapida ondata di vendite.
Timeline 🕒
- 01:31 – Le notizie negative si concentrano e vengono esposte, scatenando immediatamente eventi di liquidazione di grandi posizioni; l'incertezza politica negli Stati Uniti intensifica il sentimento di avversione al rischio.
- 02:00 – Il prezzo di ETH inizia a scendere rapidamente da circa 3373 dollari, mostrando i primi segnali di un effetto domino di liquidazioni.
- 02:32 – ETH rompe il livello di supporto chiave a 3300 dollari, la difesa tecnica viene superata, innescando ulteriori stop loss e liquidazioni.
- 02:35 – Secondo i dati di trading, il prezzo di ETH scende ulteriormente a circa 3255 dollari, con una perdita cumulativa del 3,46%, mostrando che il panico continua a diffondersi tra gli investitori.
- 03:00 – Nonostante una parziale ripresa dopo la forte ondata di vendite, il prezzo di ETH risale a 3305,67 dollari, ma la volatilità rimane elevata e il sentiment degli investitori non si è ancora completamente ripreso.
Analisi delle cause 🔍
La volatilità di questa sessione è stata principalmente influenzata da due fattori:
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Politiche macroeconomiche e incertezza politica
Il governo degli Stati Uniti è nuovamente alle prese con una crisi di shutdown; le ultime notizie indicano che il disegno di legge sui finanziamenti è bloccato e potrebbe portare a un nuovo record di giorni di chiusura. L'incertezza politica spinge i capitali globali verso asset a basso rischio, riducendo la liquidità del mercato delle criptovalute e portando una forte pressione ribassista sul mercato. -
Liquidazioni a catena dovute a posizioni ad alta leva
Alcuni trader hanno utilizzato strategie ad alta leva; quando il prezzo scende, vengono attivati in successione ordini di stop loss e liquidazione. Le liquidazioni di posizioni long e l'effetto domino in un breve periodo amplificano ulteriormente la volatilità dei prezzi, facendo precipitare rapidamente il sentiment di mercato e accelerando le vendite.
Analisi tecnica 📊
Basandosi sui dati a 45 minuti delle candele perpetue USDT su Binance, osserviamo l'aspetto tecnico di ETH/USDT:
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Tendenza dei prezzi e disposizione delle medie mobili
Il prezzo attuale si muove lungo la banda inferiore di Bollinger e si trova al di sotto delle medie mobili MA5, MA10, MA20, MA50 e delle serie EMA (EMA5/10/20/50/120), con una disposizione chiaramente ribassista delle medie mobili, indicando una forte tendenza al ribasso. Le pendenze di EMA20 e EMA120 sono rispettivamente -1,83% e -0,65%, confermando che la pressione ribassista di medio-lungo termine è significativa. -
Segnali degli indicatori
Sebbene l'indicatore KDJ abbia già emesso un segnale di golden cross e si trovi in zona di ipervenduto, suggerendo una possibile ripresa a breve termine, l'indicatore OBV ha rotto il minimo precedente, indicando che la pressione di vendita rimane forte. L'istogramma MACD si sta riducendo consecutivamente e l'RSI è in zona di ipervenduto, il che suggerisce che il mercato potrebbe stabilizzarsi temporaneamente dopo la forte pressione di vendita, ma l'inversione della tendenza non è ancora confermata. -
Situazione dei volumi di scambio
Il volume di scambio è aumentato notevolmente (in crescita del 53,53% rispetto alla media), e le medie mobili dei volumi a 10 e 20 giorni sono aumentate rispettivamente del 96,62% e del 50,98%, indicando che l'attività di trading di retail e istituzionali è insolitamente elevata, la volatilità del sentiment di mercato è forte e nel breve termine potrebbe verificarsi una situazione di tira e molla.
Prospettive future 🔮
Nel breve termine, sebbene i segnali tecnici di ipervenduto possano offrire a ETH alcune opportunità di stabilizzazione e rimbalzo, l'ambiente macroeconomico e l'effetto domino delle liquidazioni ad alta leva continueranno a esercitare pressione ribassista sul mercato. Se lo shutdown del governo statunitense dovesse continuare, il sentimento di avversione al rischio potrebbe intensificarsi, la liquidità di mercato sarebbe ulteriormente limitata e la forza del rimbalzo del prezzo di ETH sarebbe contenuta. Si consiglia agli investitori di mantenere la massima cautela, monitorare i livelli chiave di supporto (come i 3300 dollari e altri supporti tecnici inferiori) e gestire le posizioni in modo prudente per prevenire rischi potenziali.
Nel medio-lungo termine, la ripresa dei fondamentali di mercato richiederà che le politiche macroeconomiche diventino più chiare e che la propensione al rischio degli investitori migliori. Se dal punto di vista tecnico ETH riuscirà a trovare un supporto sostanziale sui livelli chiave, potrebbe verificarsi un'inversione di tendenza, ma la volatilità attuale rimane molto elevata e le prospettive future sono ancora piene di incertezze.
In sintesi, questa ondata di volatilità riflette principalmente il sentiment di mercato oscillante tra l'ombra delle politiche macroeconomiche e i rischi dell'alta leva finanziaria. Gli investitori devono mantenere lucidità durante la turbolenza, monitorare attentamente i cambiamenti della liquidità di mercato e i segnali tecnici, e adottare solide strategie di gestione del rischio.
