Pinalaki ng Bitcoin miner na Bitfarms ang convertible notes offering nito sa $500 milyon

Inanunsyo ng Bitfarms Ltd., isang North American bitcoin mining firm, nitong Huwebes na itinakda na nila ang presyo ng pinalawak na alok ng convertible senior notes, na tumaas ang laki sa $500 milyon mula sa $300 milyon na iminungkahi isang araw lamang ang nakalipas.

Ayon sa isang pahayag ng kompanya na nakalista sa Nasdaq at Toronto, maglalabas sila ng 1.375% convertible senior notes na magmamature sa 2031, na may opsyon para sa mga unang mamimili na bumili ng karagdagang $88 milyon sa loob ng 13 araw.

Ang convertible notes ay magpapalago ng interes kada kalahating taon simula Hulyo 15, 2026, at magmamature sa Enero 15, 2031. Ang mga notes ay may paunang conversion price na humigit-kumulang $6.86 kada share — 30% premium kumpara sa huling closing price ng Bitfarms na $5.28.

Inaasahang magsasara ang alok sa paligid ng Oktubre 21, 2025, depende sa pag-apruba ng Toronto Stock Exchange.

Plano ng Bitfarms na gamitin ang malilikom na pondo para sa pangkalahatang layunin ng kompanya at pagpopondo ng capped call transactions na idinisenyo upang limitahan ang dilution, ayon sa pahayag. Ang kompanya ay nagpapatakbo ng mga crypto mining facilities at energy infrastructure para sa high-performance computing sa buong North America. Pinananatili nito ang 1.3 GW energy pipeline na higit 80% ng kapasidad ay nakabase sa U.S., ayon sa pahayag.

Ang stock ng Bitfarms, na may trading code na BIFT, ay nagsara ng 18.4% na pagbaba sa $5.28 nitong Huwebes, at bumaba pa ng 5.3% sa extended hours, ayon sa Yahoo Finance data. Bagama't ang pagbaba nitong Huwebes ay nagbawi ng mga nakaraang pagtaas, ang stock ay tumaas pa rin ng 26.6% sa nakalipas na limang araw at 82.7% sa nakalipas na buwan.