Avantis: децентралізована платформа безстрокових контрактів з підтримкою реальних активів

Що таке Avantis

Друзі, уявіть собі суперпотужний «цифровий торговий майданчик», де ви можете не лише купувати і продавати криптовалюти, такі як біткоїн чи ефіріум, а й торгувати «цифровими контрактами» на золото, нафту, валюту (наприклад, долар/євро) чи навіть фондові індекси (як S&P 500) — так само, як на традиційних фінансових ринках. Цей майданчик — це Avantis, про який ми сьогодні поговоримо. Це децентралізована біржа для торгівлі безстроковими контрактами (DEX).

Безстрокові контракти (Perpetual Futures): це особливий тип торгового протоколу, який дозволяє прогнозувати і інвестувати у майбутній рух ціни активу без фіксованої дати закінчення — ви можете тримати позицію скільки завгодно.

Головна особливість Avantis — це «супермаркет без комісій»: ви платите невелику комісію лише якщо заробили на угоді, а якщо втратили — не платите нічого за відкриття чи закриття позиції. Крім того, тут можна торгувати з плечем до 500x, тобто контролювати великі суми, маючи невеликий капітал (але й ризики зростають).

Платформа побудована на мережі Base. Base — це другий рівень на Ethereum, запущений біржею Coinbase, що забезпечує швидкі та дешеві транзакції, роблячи участь доступною для більшої кількості людей.

Візія та ціннісна пропозиція проекту

Мрія Avantis — стати «універсальним шаром плеча» для DeFi. Простіше кажучи, це перенесення торгівлі різними активами з традиційних фінансових ринків (валюта, сировина тощо) на блокчейн, щоб кожен міг брати участь у високоплечовій торгівлі без обмежень і дозволів.

Децентралізовані фінанси (DeFi): це фінансові сервіси на блокчейні, які працюють без банків чи інших централізованих посередників, а виконуються автоматично через смарт-контракти.

Avantis прагне вирішити такі ключові проблеми:

• Болі централізованих бірж: на централізованих біржах ви передаєте кошти на зберігання платформі, що створює ризики довіри, високі комісії та недостатню прозорість.
• Обмеження існуючих DeFi-платформ: багато децентралізованих бірж мають розпорошену ліквідність, мало продуктів і низьку ефективність торгівлі з плечем.

Avantis залучає користувачів завдяки «безкомісійній моделі безстрокових контрактів» (комісія лише з прибутку) та підтримці торгівлі різними криптовалютами і реальними активами (RWA). Реальні активи (RWA): це токенізація матеріальних чи нематеріальних активів (нерухомість, мистецтво, акції, облігації тощо) для торгівлі і управління ними на блокчейні.

У порівнянні з аналогами, у Avantis є такі унікальні риси:

• Безкомісійні безстрокові контракти: інновація, що дозволяє не платити за відкриття/закриття позиції, а лише невелику частину прибутку у разі успішної угоди.
• Кастомізований ризик для постачальників ліквідності: як LP, ви самі обираєте рівень ризику і час блокування коштів, отримуючи різні винагороди.
• Кешбек на збитки: якщо ваша угода йде проти ринку і ви втрачаєте, Avantis повертає до 20% збитків, що допомагає балансувати ризики і стимулює контр-трендові стратегії.

Технічні особливості

Технічне ядро Avantis — це децентралізована платформа для безстрокових контрактів на мережі Base.

• Високе плече: торгівля криптовалютами, валютами, сировиною та індексами з плечем до 500x.
• Безкомісійна модель: як зазначено вище, комісія лише з прибутку, що знижує поріг і витрати для трейдерів.
• Пул ліквідності (Liquidity Pool): Avantis використовує USDC (стейблкоїн, прив'язаний до долара) як основний актив пулу, що забезпечує високу капітальну ефективність і підтримку багатьох активів та високого плеча.
• Управління ризиками: платформа має динамічний ризик-двигун і інноваційні механізми для LP, які дозволяють налаштовувати час і параметри ризику для контролю власної експозиції.
• Подвійна система оракулів для ціноутворення: для точності і захисту від маніпуляцій Avantis використовує два незалежних оракули для отримання цін активів.

Смарт-контракт (Smart Contract): це код на блокчейні, який автоматично виконує протокол при виконанні заданих умов, без участі третіх сторін.

Токеноміка

Рідний токен проекту Avantis — AVNT, це «паливо» і «право голосу» для всієї екосистеми.

• Тікер токена: AVNT
• Мережа випуску: Base (ERC20)
• Загальна емісія: фіксована — 1 мільярд AVNT.
• Призначення токена:
  • Говернанс: власники AVNT можуть брати участь у управлінні протоколом, голосувати за важливі рішення (зміна комісій, додавання нових пар, оновлення параметрів тощо).
  • Стейкінг (Staking): власники можуть застейкати AVNT, отримуючи винагороди, частку комісій, знижки на торгівлю і підвищення XP у програмі лояльності.
  • Інцентиви: AVNT також використовується для стимулювання спільноти — аірдропи для ранніх користувачів, нагороди трейдерам і LP, підтримка розвитку екосистеми.
• Розподіл токенів:
  • Спільнота: понад половина (50,1%) — для спільноти: аірдропи (12,5% для ранніх), постійні нагороди трейдерам і LP (28,6%), підтримка розробників (9%).
  • Інвестори: 26,6% — для інвесторів.
• Інформація про обіг: наразі в обігу близько 260 млн AVNT. Повністю розведена капіталізація (FDV) — близько $629 млн (якщо всі 1 млрд AVNT в обігу).

Стейкінг (Staking): процес блокування криптовалюти у мережі для підтримки її роботи і отримання винагород.

Команда, говернанс і фінансування

• Команда: Avantis заснований у 2024 році групою професіоналів з досвідом у блокчейн-інженерії, кількісних фінансах і розробці DeFi-протоколів. Учасники працювали у Binance, Quantopian та інших фінтех-компаніях.
• Говернанс: децентралізована модель управління — власники AVNT мають право голосу і можуть визначати майбутній розвиток протоколу (нові активи, зміна комісій, оновлення ризик-параметрів).
• Фінансування: проект підтримують відомі інвестори.
  • У вересні 2023 року Avantis залучив $4 млн у посівному раунді під лідерством Pantera Capital. Серед інших — Founders Fund, Galaxy Digital, Base Ecosystem Fund, Modular Capital.
  • У червні 2025 року компанія додатково залучила $8 млн у раунді А від Founders Fund і Pantera Capital. Нові інвестори — Symbolic Capital, SALT Fund, Flowdesk.
  • Avantis — перший DEX для безстрокових контрактів, що отримав інвестиції від Base Network.

Дорожня карта

З моменту заснування у 2024 році Avantis досягла важливих етапів і має чіткі плани на майбутнє:

• Початок 2024: старт досліджень і розробки протоколу, акцент на безпеку смарт-контрактів і агрегацію ліквідності.
• Початок 2024: запуск основної мережі і платформи для безстрокових контрактів на Base.
• Кінець 2024: запуск тестнету, демонстрація безшовної торгівлі криптовалютами і реальними активами.
• 3 вересня 2025: завершення другого сезону XP (досвід), проведення ончейн-скріншоту всіх активностей користувачів (можливо, для майбутнього розподілу токенів).
• Плани на майбутнє: розширення спектру реальних активів (RWA) і прагнення стати «універсальним шаром плеча» для DeFi.

Поширені ризики

Хоча Avantis виглядає перспективно, будь-який блокчейн-проект має ризики, особливо у DeFi і торгівлі з високим плечем. Ось основні ризики:

• Технічні та безпекові ризики:
  • Вразливості смарт-контрактів: навіть після аудиту можуть залишатися невиявлені баги, що призводять до втрати коштів.
  • Ризик оракулів: збій чи маніпуляція оракулом для цін може спричинити аномальні ціни і втрати.
  • Ризик мережі: Base чи Ethereum можуть зазнати технічних збоїв чи атак, що вплине на роботу Avantis.
• Економічні ризики:
  • Ризик високого плеча: 500x — це величезний потенційний прибуток, але й надвисокі ризики втрат, навіть невелика волатильність може призвести до ліквідації.
  • Ризик ліквідності: у стресових умовах ліквідності може не вистачати, що ускладнює виконання угод або спричиняє великі цінові відхилення.
  • Волатильність ціни токена: ціна AVNT залежить від попиту/пропозиції, прогресу проекту, макроекономіки тощо — можливі різкі коливання і ризик втрат.
  • Непостійні втрати (Impermanent Loss): для LP зміна ціни застейканого активу може призвести до непостійних втрат.
• Регуляторні та операційні ризики:
  • Невизначеність регулювання: політика щодо крипти і DeFi у світі змінюється, майбутні зміни можуть вплинути на роботу проекту.
  • Конкуренція: ринок децентралізованих безстрокових контрактів дуже конкурентний, Avantis має постійно інновувати, щоб залишатися лідером.

Пам’ятайте: ця інформація лише для ознайомлення і не є інвестиційною порадою. Перед участю у будь-якому криптопроекті обов’язково проведіть власне дослідження (DYOR — Do Your Own Research) і оцініть всі ризики.

Чекліст для перевірки

Щоб краще розібратися у проекті Avantis, ось важливі дані і посилання:

• Адреса контракту у блокчейн-оглядачі: контракт AVNT у мережі Base —
  0x696F9436B67233384889472Cd7cD58A6fB5DF4f1
  . Можна переглянути емісію, власників і транзакції на BaseScan та інших оглядачах.
• Активність на GitHub: Avantis має документацію SDK і приклади коду, а також відкритий репозиторій для оцінки активності розробки.
• Офіційний сайт: відвідайте сайт Avantis (наприклад, avantisfi.com) для останніх новин і оголошень.
• Вайтпейпер/документація: ознайомтеся з вайтпейпером чи офіційною документацією для глибшого розуміння технічних деталей і візії.
• Соціальні мережі: слідкуйте за Avantis у Twitter, Discord тощо, щоб бути в курсі новин і обговорень у спільноті.

Підсумок проекту

Avantis — це децентралізована біржа безстрокових контрактів на мережі Base, яка прагне перенести високоплечову торгівлю криптовалютами і традиційними фінансовими активами (валюта, сировина) у світ DeFi. Ключові інновації — «безкомісійні безстрокові контракти» (комісія лише з прибутку), плече до 500x і кастомізований ризик для LP. Токен AVNT — рідний токен проекту, використовується для управління, участі у голосуваннях, стейкінгу для отримання винагород і знижок. Команда складається з досвідчених фахівців, а серед інвесторів — Pantera Capital, Base Ecosystem Fund та інші, що свідчить про визнання у галузі.

Мета Avantis — стати «універсальним шаром плеча» для DeFi, забезпечуючи прозору, бездозвільну участь у складних фінансових деривативах для користувачів з усього світу. Водночас, торгівля з високим плечем — це великі ризики, і навіть невеликі коливання ринку можуть призвести до швидких втрат. Крім того, слід враховувати ризики смарт-контрактів, оракулів і змін у регуляторному середовищі.

Загалом, Avantis пропонує інноваційну модель і амбітну візію для децентралізованих деривативів, але її довгостроковий успіх залежить від технічної безпеки, прийняття ринком і ефективного управління ризиками. Усім зацікавленим рекомендується ретельно дослідити проект, оцінити його потенціал і ризики, і пам’ятати, що це не інвестиційна порада.