YieldBasis (YB): Giao thức DeFi dành cho Bitcoin và Ethereum với lợi suất không chịu tổn thất tạm thời

YieldBasis là một giao thức tài chính phi tập trung được thiết kế nhằm giúp những chủ sở hữu Bitcoin và Ethereum có thể kiếm lợi suất trực tiếp trên chuỗi mà không gặp tổn thất tạm thời. Được thành lập bởi Michael Egorov, nhà sáng lập Curve Finance, vào năm 2025, nền tảng này đã huy động được 17,5 triệu USD thông qua các vòng gọi vốn riêng tư và công khai, với mục tiêu tái cấu trúc mô hình Tạo lập Thị trường Tự động (Automated Market Maker – AMM), đồng thời nâng cao độ an toàn của việc cung cấp thanh khoản cho các tổ chức và nhà đầu tư chuyên nghiệp. 

YieldBasis (YB) là gì?

YieldBasis là một giao thức DeFi cho phép những chủ sở hữu Bitcoin và Ethereum có thể kiếm được lợi suất bền vững trực tiếp trên chuỗi mà không phải chịu tổn thất tạm thời. Nền tảng này tái cấu trúc mô hình Tạo lập Thị trường Tự động (AMM) nhằm thu hút nguồn vốn từ các tổ chức và nhà đầu tư chuyên nghiệp, bằng cách khiến hoạt động cung cấp thanh khoản trở nên an toàn hơn và hấp dẫn hơn so với các giải pháp DeFi hiện có.

YieldBasis giải quyết hai vấn đề tồn tại lâu dài: các cơ hội tạo lợi suất trong DeFi dành cho chủ sở hữu Bitcoin và Ethereum thường thấp, rủi ro hoặc khó tiếp cận; cùng với đó là rủi ro tổn thất tạm thời, khi các nhà cung cấp thanh khoản trong mô hình AMM bị giảm giá trị tài sản so với việc chỉ đơn thuần nắm giữ coin của họ khi giá biến động.

Đổi mới cốt lõi: YieldBasis loại bỏ rủi ro tổn thất tạm thời bằng cách áp dụng một cơ chế trong đó việc cung cấp thanh khoản được thiết kế để luôn duy trì tỷ lệ giá 1:1, sử dụng mô hình đòn bẩy kép được xây dựng trên hạ tầng của Curve Finance. Cách tiếp cận này cho phép tạo ra lợi suất cao hơn và bền vững hơn cho BTC/ETH, mà không chịu tổn thất do chênh lệch giá, nhờ vào mô hình AMM tái cân bằng mạnh mẽ và kiến trúc thân thiện với giao dịch chênh lệch giá, giúp duy trì đòn bẩy ổn định và tối ưu hóa việc tạo ra phí giao dịch.

Ai đã tạo ra YieldBasis (YB)?

YieldBasis được sáng lập bởi Michael Egorov, nhà sáng lập danh tiếng của Curve Finance, đảm nhận vai trò nhà sáng lập và kiến trúc sư trưởng của dự án.

Michael Egorov (Nhà sáng lập & CEO):

● Có bằng Tiến sĩ Vật lý, Đại học Quốc gia Úc

● Nhà sáng lập Curve Finance, một trong những giao thức AMM stablecoin lớn và có ảnh hưởng nhất trong DeFi

● Người tiên phong mô hình vote-escrow tokenomics (veCRV), cơ chế pool thanh khoản mới và mô hình quản trị hiện được ứng dụng rộng rãi trong DeFi

● Áp dụng các nguyên tắc tương tự từ Curve để phát triển mô hình AMM sử dụng đòn bẩy và giảm thiểu rủi ro, được thiết kế cho lợi suất gốc BTC

Các thành viên chủ chốt:

● Đội ngũ cốt lõi bao gồm các kỹ sư chủ chốt, nhà nghiên cứu và chuyên gia DeFi từ nhóm phát triển của Curve

● Đội ngũ sở hữu kinh nghiệm sâu trong bảo mật hợp đồng thông minh, mô hình tài chính và thiết kế giao thức DeFi

● Được Curve DAO và các nhà đầu tư tổ chức hàng đầu hậu thuẫn, đồng thời nhận được đóng góp kỹ thuật và chiến lược từ các chuyên gia kỳ cựu trong ngành

Nhóm kết hợp chuyên môn về tài chính định lượng, kỹ thuật blockchain và kinh nghiệm mở rộng các giao thức DeFi với quy mô hàng tỷ USD giá trị tài sản được quản lý.

YieldBasis (YB) được hỗ trợ bởi những VC nào?

YieldBasis đã huy động khoảng 17,5 triệu USD thông qua các vòng gọi vốn riêng tư, công khai và pool thanh khoản, với sự tham gia của các nhà đầu tư gốc DeFi và các tổ chức chiến lược.

Các vòng gọi vốn:

● Vòng gọi vốn riêng đầu tiên (tháng 02/2025): Huy động 5 triệu USD trong vòng riêng tư, với mức định giá token 50 triệu USD, bán 10% tổng nguồn cung YB. Token có thời gian khóa 6 tháng, sau đó mở khóa tuyến tính trong 2 năm

● Ra mắt Legion và Kraken (tháng 9–10/2025): Huy động được 5 triệu USD thông qua đợt bán công khai trên các nền tảng Legion và Kraken Launch, tương ứng 2,5% tổng nguồn cung token, với 100% token được mở khóa tại TGE

● Tổng số vốn huy động: Tính đến tháng 10/2025, tổng cộng khoảng 17,5 triệu USD đã được huy động thông qua các vòng riêng tư, công khai và khai thác

Các nhà đầu tư đáng chú ý:

● Vòng gọi vốn riêng tư thu hút sự quan tâm mạnh mẽ từ các quỹ đầu tư mạo hiểm chuyên về DeFi, với số lượng đăng ký vượt gấp 15 lần khả năng phân bổ

● Nhiều thành viên chủ chốt trong hệ sinh thái Curve và DeFi cũng tham gia đầu tư

● Hỗ trợ từ Curve DAO: Curve DAO đã cung cấp khoản tín dụng trị giá 60 triệu crvUSD, nhằm hỗ trợ khởi tạo sớm các pool thanh khoản ổn định BTC

Bán công khai và cộng đồng:

● Đợt bán công khai thông qua Legion và Kraken ghi nhận số lượng đăng ký vượt 98 lần, thể hiện sự quan tâm rất lớn từ giới tổ chức và nhà đầu tư cá nhân

● Bán trước TGE, sau đó niêm yết trên Binance và OKX

YieldBasis (YB) hoạt động như thế nào?

YieldBasis hoạt động dựa trên nhiều công nghệ giúp loại bỏ tổn thất tạm thời, đồng thời tạo lợi suất cho chủ sở hữu Bitcoin và Ethereum.

Thiết kế AMM có đòn bẩy

YieldBasis sử dụng một mô hình AMM mới với đòn bẩy 2x và tự động cân bằng vị thế. Người dùng có thể gửi BTC hoặc các tài sản tương tự BTC vào các pool của YieldBasis. Giao thức sẽ sử dụng đòn bẩy và cơ chế tái cân bằng thông minh để đảm bảo rằng vị thế của nhà cung cấp thanh khoản theo sát giá BTC gần như hoàn hảo, không bị suy giảm giá trị khi thị trường biến động.

Tái cân bằng tự động

Giao thức áp dụng cơ chế đòn bẩy tinh vi cùng hệ thống tái cân bằng theo thời gian thực để ngăn ngừa mất giá trị so với việc chỉ nắm giữ BTC. Thông qua cơ chế kết hợp đòn bẩy kép và tái cân bằng, nhà cung cấp thanh khoản không bị mất giá trị tài sản ngay cả khi giá thay đổi.

Vị thế nợ thế chấp (CDP)

Hệ thống sử dụng một mô hình AMM tái cân bằng độc quyền duy trì vị thế đòn bẩy 2x trên token LP của Curve, được bảo chứng bằng crvUSD. Tài sản của nhà cung cấp thanh khoản được quản lý thông qua các CDP, kết hợp với hệ thống Pool ảo, giúp tối ưu hiệu suất giao dịch chênh lệch giá và căn chỉnh giá hiệu quả.

Khả năng tương thích xuyên chuỗi

YieldBasis hoạt động chủ yếu trên Ethereum, tận dụng hạ tầng DeFi sẵn có và tích hợp trực tiếp với Curve. Nền tảng được thiết kế để cung cấp khả năng tiếp xúc giá Bitcoin thông qua phiên bản bọc của BTC (WBTC), đồng thời hỗ trợ tính tương thích xuyên chuỗi với kế hoạch mở rộng sang Solana, BNB Chain và các hệ sinh thái khác thông qua cầu nối và giao thức tương tác.

Cơ chế quản trị bằng khóa phiếu bầu

Cơ chế quản trị của giao thức được điều hành thông qua token YB bị khóa để bỏ phiếu (veYB). Người dùng cần khóa token YB để tham gia bỏ phiếu và nhận phần thưởng từ phí giao thức, tương tự mô hình quản trị của Curve.

Bạn có thể truy cập nền tảng tại yieldbasis.com và khám phá tài liệu tại docs.yieldbasis.com.

Token và tokenomics của YieldBasis (YB)

Token YB là token cốt lõi, tiện ích và quản trị của giao thức YieldBasis, đảm nhiệm vai trò vận hành các cơ chế khuyến khích, quản trị và kinh tế của giao thức trên các blockchain được hỗ trợ.

Thông tin chi tiết token

● Tên token: YieldBasis

● Ký hiệu token: YB

● Tổng nguồn cung tối đa: 1.000.000.000 (1 tỷ) YB

● Nguồn cung ban đầu: 700.000.000 YB được phát hành tại thời điểm ra mắt, phần còn lại sẽ được phân phối dần thông qua các chương trình phát hành và khuyến khích

● Blockchain phát hành: Ethereum (ERC-20, hợp đồng: 0x01791F726B4103694969820be083196cC7c045fF) and BNB Smart Chain (BEP-20, hợp đồng: 0xFB93EE8152dd0a0e6F4b49C66c06d800Cf1Db72d)

Phân phối token

● Khuyến khích cộng đồng và thanh khoản: 30% (300.000.000 YB) - Dành cho việc gia tăng lợi suất và mở rộng hệ sinh thái

● Đội ngũ: 25% (250.000.000 YB) - Token bị khóa trong 6 tháng đầu, sau đó mở khóa tuyến tính trong 24 tháng

● Quỹ phát triển: 15% (150.000.000 YB) – Dành cho việc nâng cấp và phát triển các tính năng tương lai

● Nhà đầu tư: 10-12,1% (100.000.000 – 121.000.000 YB) - Phân bổ cho các vòng gọi vốn riêng tư và công khai, có thời gian khóa và mở khóa dần

● Hệ sinh thái Curve: 7,4-10% (74.000.000 – 100.000.000 YB) – Dành cho các quan hệ hợp tác liên quan đến Curve, chính sách quản trị và phân phối phí

● Đối tác chiến lược: 7,4-10% (74.000.000 – 100.000.000 YB) – Phân bổ cho đối tác chủ chốt và chương trình khuyến khích mở rộng hệ sinh thái

● Bán công khai: 2,5–5% (25.000.000 – 50.000.000 YB) – Phân bổ cho các đợt bán IEO/IDO

Nguồn cung lưu hành ban đầu: Khoảng 87.916.667 YB (tương đương 12,6% nguồn cung khởi tạo) sẽ được lưu hành khi niêm yết trên Binance vào tháng 10/2025

Các tiện ích của token

● Quản trị giao thức thông qua veYB: Người dùng có thể khóa token YB để nhận veYB, qua đó tham gia bỏ phiếu cho các đề xuất nâng cấp giao thức, thay đổi thông số và định hướng phân bổ phần thưởng trong tương lai

● Staking để chia sẻ phí: Việc khóa YB thành veYB giúp người dùng được nhận một phần phí giao dịch và doanh thu của nền tảng

● Tăng cường lợi suất: Chủ sở hữu veYB sẽ nhận được phần thưởng cao hơn hoặc mức APY cao hơn khi cung cấp thanh khoản cho các pool của YieldBasis

● Khuyến khích giao thức: Token YB được trao làm phần thưởng cho nhà cung cấp thanh khoản, người dùng tham gia sớm và thành viên tích cực trong cộng đồng

● Hoạt động xuyên chuỗi: YB đóng vai trò là tài sản cầu nối cho các cơ chế khuyến khích và quản trị xuyên chuỗi trong triển khai đa chuỗi

Tại sao nên chọn YieldBasis?

Mô hình cung cấp thanh khoản DeFi truyền thống gặp phải thách thức với tổn thất tạm thời và lợi suất thấp đối với các tài sản chính. YieldBasis giải quyết những vấn đề này bằng các giải pháp đã được kiểm chứng:

Lãnh đạo giàu kinh nghiệm: Được sáng lập bởi Michael Egorov, nhà sáng lập Curve Finance, có bằng Tiến sĩ Vật lý, người tiên phong trong các đổi mới DeFi bao gồm mô hình quản trị bằng token bị khóa (vote-escrow) và các cơ chế pool thanh khoản mới.

Xác thực nhà đầu tư mạnh mẽ: Đã huy động được 17,5 triệu USD, với vòng riêng tư vượt mức đăng ký 15 lần và vòng công khai vượt 98 lần, cùng với khoản tín dụng 60 triệu crvUSD từ Curve DAO, thể hiện niềm tin của các tổ chức.

Đổi mới công nghệ: Nền tảng đầu tiên loại bỏ tổn thất tạm thời thông qua kiến trúc AMM có đòn bẩy, duy trì vị thế đòn bẩy 2x trên token LP của Curve, với cơ chế tái cân bằng tự động, tối ưu hóa đòn bẩy kết hợp với thu phí theo thời gian thực, đồng thời duy trì hiệu quả sử dụng vốn.

Các quan hệ đối tác lớn: Tích hợp sâu với Curve DAO và hệ sinh thái Curve, bao gồm khoản tín dụng 60 triệu crvUSD, hợp tác với Kraken và Legion cho các đợt bán công khai và chiến dịch ra mắt, cùng với việc niêm yết trên Binance và OKX để hỗ trợ giao dịch spot và tích hợp ví.

Hệ sinh thái sôi động: Ra mắt vào ngày 26/09/2025, với tổng giá trị khóa ban đầu (TVL) đạt 3 triệu USD trong các pool giới hạn, nhằm đảm bảo tính ổn định và bảo mật, thể hiện sự chấp nhận thực tế đối với lợi suất DeFi gốc BTC, điều trước đây chưa từng có.

Tập trung vào tài sản gốc Bitcoin: Được thiết kế chuyên biệt cho Bitcoin và các tài sản bọc theo BTC, nền tảng cho phép nguồn vốn BTC nhàn rỗi có thể tạo lợi suất an toàn trực tiếp trên chuỗi, không cần sử dụng sản phẩm phái sinh hay cầu nối có thể làm phát sinh thêm rủi ro.

Nền tảng cung cấp cấu trúc quản lý rủi ro đạt chuẩn tổ chức và loại bỏ hoàn toàn tổn thất tạm thời, trở thành giao thức tiên phong cho thanh khoản và sự tham gia DeFi gốc Bitcoin.

YieldBasis (YB) được ra mắt trên Bitget

Chúng tôi vui mừng thông báo Yieldbasis (YB) sẽ được niêm yết tại Innovation Zone và DeFi Zone. Thông tin chi tiết như sau:

Thời gian mở giao dịch: 18:00 15/10/2025 (Giờ VN)

Giao dịch YB/USDT trên Bitget!

 

Tuyên bố miễn trừ trách nhiệm: Các thông tin trong bài viết này chỉ nhằm mục đích tham khảo. Bài viết này không cấu thành sự đảm bảo cho bất kỳ sản phẩm và dịch vụ nào được thảo luận hoặc lời khuyên về đầu tư, tài chính hoặc giao dịch. Bạn cần tham khảo các chuyên gia trước khi đưa ra bất kỳ quyết định tài chính nào.

Theo dõi Bitget trên X để có cơ hội nhận 1 BTC